Բնապահպանական, սոցիալական և կորպորատիվ կառավարում (ESG). ներդրումներ ավելի լավ ապագայում

• Հեղինակ:
• Հեղինակ անունը

  Quantumrun Հեռատեսություն
• Նոյեմբերի 2, 2021

Բնապահպանական, սոցիալական և կառավարման (ESG) սկզբունքները, որոնք ուշադրություն են դարձնում էթիկական և կայուն գործելակերպին, դարձել են կամընտիրից մինչև էական բիզնես գործունեության մեջ: Այս սկզբունքները բերում են բիզնեսի օգուտներին, ներառյալ բարձր մակարդակի աճը, ծախսերի կրճատումը և բարելավված արտադրողականությունը՝ միևնույն ժամանակ ազդելով հասարակական շարժման վրա դեպի արդարություն, թափանցիկություն և կայունություն: Այնուամենայնիվ, անցումը կարող է առաջացնել մարտահրավերներ, ինչպիսիք են աշխատատեղերի հնարավոր կորուստները որոշակի ոլորտներում և սպառողների համար ծախսերի կարճաժամկետ աճը:

Բնապահպանական, սոցիալական և կորպորատիվ կառավարման (ESG) համատեքստ

Բնապահպանական, սոցիալական և կառավարում (ESG) սկզբունքները մեծ նշանակություն են ձեռք բերել Միջազգային ֆինանսական կորպորացիայի (IFC) 2005թ. առանցքային ուսումնասիրության շնորհիվ: Այն ցույց տվեց, որ ձեռնարկությունները, որոնք բարձր են գնահատում ESG գործոնները, ժամանակի ընթացքում զգալի օգուտներ քաղեցին: Հետևաբար, ESG-ին ուղղված բիզնեսներն ավելի մեծ կարողություն են ցուցաբերել ռիսկերը մեղմելու և կայուն աճը խթանելու համար: Այս հիմնական հետազոտությունից հետո 15 տարվա ընթացքում ESG-ն ենթարկվել է վերափոխման՝ կամընտիր շրջանակից վերածվելով համաշխարհային բիզնեսի նոր նորմի:

Ձեռնարկությունները կանգնած են այն իրողության հետ, որ բիզնես վարելու ավանդական մոտեցումն այլևս կայուն չէ: Ակնկալվում է, որ ժամանակակից կորպորացիաները պետք է խորապես գիտակցեն իրենց գործունեության և աշխատանքային պրակտիկայի էթիկական հետևանքները: Հայացքների այս փոփոխությունը մեծապես նպաստվել է կլիմայի փոփոխության վնասակար հետևանքների մեղմացման վրա համաշխարհային շեշտադրման ավելացմամբ: Օրինակ, 2020 թվականին Ավստրալիայի ավերիչ անտառային հրդեհների հետևանքով նկատելի տեղաշարժ եղավ դեպի վայրի բնության պաշտպանության ոլորտում ներդրումներ: 

Կլիմայական գիտակցված այս դարաշրջանում կայուն ներդրումների աճը վկայում է ներդրողների նախասիրությունների պարադիգմային փոփոխության մասին: Հաշվարկվում է, որ ավելի քան 20 տրիլիոն ԱՄՆ դոլար ներդրվել է ակտիվներում, որոնք կառավարվում են կայուն ներդրումների սկզբունքներով: Որոշ վերջին դեպքերի ուսումնասիրություններ ներառում են BlackRock-ը՝ աշխարհի խոշորագույն ակտիվների կառավարիչներից մեկը, որը 2020 թվականի սկզբին հայտարարեց կայունությունը ներդրումային մոտեցման կենտրոնում դնելու իր հանձնառության մասին: Նմանապես, աճող թվով վենչուրային կապիտալիստներ նույնպես ներառում են ESG նկատառումները իրենց ներդրումային որոշումների կայացման գործընթացում:

Խանգարող ազդեցություն

Համաշխարհային կառավարման խորհրդատվական McKinsey ընկերության տվյալներով՝ ESG-ի հետ համահունչ ընկերություններն ունեն մի շարք երկարաժամկետ առավելություններ: Առաջինը բարձր մակարդակի աճն է, որը հնարավոր է դառնում համայնքների և կառավարությունների հետ աջակցող գործընկերության խթանման միջոցով: Օրինակ, ընկերությունները կարող են ակտիվորեն աջակցել տեղական նախաձեռնություններին կամ համագործակցել պետական ​​մարմինների հետ կայունության ծրագրերի շուրջ: Այս ջանքերը հաճախ վերածվում են վաճառքի աճի, քանի որ սպառողները ավելի հակված են աջակցելու այն բիզնեսներին, որոնք դրականորեն են նպաստում իրենց համայնքներին և ամբողջ աշխարհին:

Ծախսերի նվազեցումը ներկայացնում է ևս մեկ էական առավելություն. Ընկերությունները, որոնք ուղղորդվում են դեպի էկոլոգիապես մաքուր արտադրության մեթոդներ, ինչպիսիք են ջրի խնայողությունը և էներգիայի կրճատումը, կարող են զգալի խնայողություններ ունենալ: Օրինակ, եթե ըմպելիք արտադրող ընկերությունը ներդրումներ է կատարում ջրի վերամշակման տեխնոլոգիայի մեջ, դա ոչ միայն նվազեցնում է դրա ազդեցությունը շրջակա միջավայրի վրա, այլև ժամանակի ընթացքում նվազեցնում է ջրի գնման ծախսերը: Նմանապես, էներգաարդյունավետ սարքավորումների և վերականգնվող էներգիայի աղբյուրների օգտագործումը կարող է նվազեցնել էլեկտրաէներգիայի ծախսերը՝ երկարաժամկետ հեռանկարում հանգեցնելով ծախսերի զգալի խնայողության:

Նվազեցված կարգավորող և իրավական միջամտությունը ևս մեկ առավելություն է այն ընկերությունների համար, որոնք հավատարիմ են աշխատանքային և բնապահպանական օրենքներին: Այս կանոնակարգերին համապատասխանող ընկերությունները հակված են ավելի քիչ դատական ​​հայցերի և տույժերի բախվելու՝ խուսափելով թանկարժեք դատական ​​գործընթացներից և վնաս հասցնելու իրենց հեղինակությանը: Ավելին, ESG-ի վրա հիմնված ընկերությունները հաճախ նշում են արտադրողականության բարձրացում, քանի որ աշխատակիցները հակված են ավելի ներգրավված լինել սոցիալապես պատասխանատու ընկերություններում աշխատելիս: Նման ընկերությունների աշխատակիցները կարող են զգալ ավելի ուժեղ նպատակի զգացում և հպարտություն իրենց աշխատանքով, ինչը կհանգեցնի կատարողականի բարելավմանը և անձնակազմի շրջանառության կրճատմանը:

Բնապահպանական, սոցիալական և կորպորատիվ կառավարման հետևանքները (ESG)

Ավելի լայն հետևանքներ ESG-ը կարող է ներառել.

• Ավելի արդար աշխատաշուկայի զարգացում, քանի որ ESG-ի սկզբունքներին հավատարիմ ձեռնարկությունները առաջնահերթություն են տալիս զբաղվածության արդար պրակտիկաներին, ինչը հանգեցնում է բազմազանության և ներառականության աճին:
• Կորպորատիվ թափանցիկության և հաշվետվողականության մշակույթի խթանում, բիզնես էկոհամակարգերի և հասարակության մեջ վստահության և կայունության խթանում:
• Հարստության անհավասարության կրճատում, քանի որ ESG-ի վրա կենտրոնացած ընկերությունները հաճախ առաջնահերթություն են տալիս արդար վարձատրությանը, ինչը նպաստում է եկամուտների ավելի մեծ հավասարությանը:
• Համաշխարհային տնտեսական անկումների նկատմամբ ավելի մեծ դիմադրողականություն, քանի որ ESG-ի վրա հիմնված ընկերությունները սովորաբար ունեն ավելի ամուր ռիսկերի կառավարման պրակտիկա:
• Տեխնոլոգիական նորարարության խթանում, քանի որ ձեռնարկությունները փնտրում են արտադրության ավելի արդյունավետ, կայուն մեթոդներ՝ ESG ստանդարտներին համապատասխանելու համար:
• Քաղաքական կայունության պոտենցիալ խթանում, քանի որ կառավարությունները և ընկերությունները իրենց նպատակները համապատասխանեցնում են ավելի լայն հասարակական նպատակներին և ESG շրջանակներին:
• Հանրային առողջության արդյունքների բարելավում, քանի որ ESG-ին հավատարիմ ձեռնարկությունները հաճախ իրականացնում են միջոցներ՝ նվազեցնելու վնասակար արտանետումները և շրջակա միջավայրի աղտոտիչները:
• Որոշ ոլորտներում աշխատատեղերի հնարավոր կորուստները, ինչպիսիք են հանածո վառելիքները, քանի որ ընկերությունները անցնում են ավելի կայուն պրակտիկայի՝ ESG սկզբունքներին համապատասխան:
• Կանաչ լվացման ռիսկը, որտեղ ընկերությունները կարող են կեղծ կամ չափից ավելի խթանել իրենց ESG ջանքերը՝ շուկայական առավելություններ ձեռք բերելու համար:
• Կարճաժամկետ հեռանկարում ապրանքների և ծառայությունների արժեքի աճ, քանի որ ընկերությունները ներդրումներ են կատարում կայուն պրակտիկայի մեջ՝ պոտենցիալ այդ ծախսերը փոխանցելով սպառողներին:

Հարցեր մեկնաբանելու համար

• Կմտածե՞ք ներդրումներ կատարել միայն կայուն ընկերություններում: Ինչո՞ւ, թե՞ ոչ։
• Կցանկանայի՞ք գնել միայն կայուն արտադրանք: Ինչո՞ւ, թե՞ ոչ։